先週の運用実績を解説（2022年 2/21～2/25）

各指標の週間騰落率週間市況概況週間パフォーマンスが良かったWealth Wingの戦略は！？週間パフォーマンスの背景

2022/02/28

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各指標の週間騰落率

日経平均： -2.38 %
TOPIX 　： -2.50 %
ダウ平均： -0.06 %
S&P 500 ： +0.82 %

週間市況概況

足元では米国金利の動きに敏感に反応する市場が続いていますが、先週はウクライナ情勢に振り回される状況となりました。週初からロシアのウクライナ侵攻を懸念し下落基調が続いていましたが、24日に侵攻が実施されると一転、米国市場はNYダウを中心に大幅上昇で週末を終えました。

その後、停戦に向けた交渉が開始されるとの情報もありましたが、SWIFTからロシアを排除することを発表、金融市場への影響を見極めたいとの思惑から先物は再び下落に転じています。識者の間では、「既に戦後処理を想定する人、逆に長期化リスクを懸念する人」とまちまちで、市場心理も不安定な状況となっています。

この様な外部環境のなか、日本市場もロシアのウクライナ侵攻実施後から急速に買い戻しが入り、上昇に転じました。しかし、足元の下落は米国金利の上昇に備えた調整であり、ウクライナ問題が解決したとしても割高銘柄を積極的に買い進める状況ではなく、売られ過ぎによる買い戻しの動きに終始しています。

週間パフォーマンスが良かったWealth Wingの戦略は！？

この様な市況環境のなか、ウェルスウイング（Wealth Wing）で最も週間の成績が良かった戦略は、
「高効率高成長ポートフォリオ」でした。
週間で-1.51%、対TOPIX比では+0.99%となり、TOPIXをアウトパフォーム！

運用実績ランク

運用実績トップ戦略

また、ウェルスウイング（Wealth Wing）が提供する8戦略の平均パフォーマンスも、週間で-2.18%、対TOPIX比で+0.32%とアウトパフォームしました。

週間パフォーマンスの背景

ウクライナ侵攻実施前までは、バリュー優位が続いていましたが、侵攻が実施された翌日は優良銘柄の買い戻しが優勢となりました。ファクターリターンを見ても、財務健全性ファクター、収益性ファクターが大幅にプラス、騰落率ファクターはマイナスとなっており、売られ過ぎのクオリティ銘柄が買い戻されたことが見て取れます。

先週のファクター動向

この様に先週は優良銘柄の買い戻しが優勢となりましたが、ウェルスウイング（Wealth Wing）でご提供している８戦略中7戦略がTOPIXを上回り、全戦略平均パフォーマンスはTOPIX対比+0.32％とアウトパフォームしています。

ウェルスウイング（Wealth Wing）は、グロース・バリューに偏らないバランスの良いクオリティ銘柄に投資していることがアウトパフォームの理由です。

今後、ウクライナ情勢が落ち着いたとしても、米国金利の動向によっては市場の調整が長引く可能性もあり、大幅な下落となっているものの割高なグロース株を積極的に買い進める展開は想定しにくい状況です。もっとも、グロース・バリューの優劣を見極めタイミング良く投資することは非常に困難であり、判断を誤ればリスクの高い投資となります。この様な何かのテーマに偏った投資を行うと、リスク特性が似ている銘柄群にまとめて投資することになり、分散投資のリスク低減効果を低下させてしまいます。

長期投資においては、「高収益・高成長」×「財務健全」×「割安・高配当」といった超優良なクオリティ銘柄へ投資し続ける「投資の王道」こそが最も重要であると私たちは考えています。

しかし、東証一部だけでも約2200銘柄もあるなか、四半期毎の決算発表を考慮した優良銘柄をご自身で探すことは時間と手間がかかります。さらに、これらを高度に分散し投資するにはノウハウが必要なため、個人投資家の皆様にとっては極めてハードルの高い投資技術となります。この様に質の高い株式投資には「勉強時間・情報コスト・手間」がかかりますが、ウェルスウイング（Wealth Wing）ならこれらを低コストで丸っとお任せの自動運用が行えます。

また、さらにリスクを抑えながら株式投資を行ってみたいとお考えの方は、ウェルスウイング（Wealth Wing）がご提供するロボアド初のヘッジ機能（特許取得）を利用し、ボタン一つで市場リスクをコントロールしながら優良銘柄へ投資してみてはいかがでしょうか。詳しくは、（https://wealth-wing.com/smart-hedge/ ) をご参考ください。

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